[Build-up보험] 부동산 비율 줄여 비과세·복리예금 늘려야

[최성환 한화생명 은퇴연구소장] 불과 10년 전만 하더라도 남의 일처럼 보였던 은퇴가 4~5년 전부터 우리 사회의 화두가 되고 있다.

사회전체로 보면 은퇴가 항상 일어나는 일인데도 최근 들어 부쩍 관심이 높아지는 이유는 무엇일까. 크게 3가지 요인을 들 수 있다. 2~3%대의 낮은 금리가 이어지는 ‘저금리’현상, 평균수명이 급속하게 늘어나면서 예상보다 오래 살게 되는 ‘장수 리스크’, 이런 가운데 은퇴 후 삶에 대한 계획조차 없는 ‘준비 안 된 노후’ 등이다.

우리나라의 노인 빈곤율은 2010년 기준으로 경제협력개발기구(OECD) 34개 회원국 가운데 최고 수준이다. 이러한 상황에서 은퇴 준비에는 5가지 전략이 필요하다.

첫째 은퇴 준비는 빠를수록 좋다.

은퇴 준비를 빨리할수록 복리 효과 등을 통해 더욱 많은 돈을 모을 수 있는 것은 물론 정신적 여유와 안정감을 얻을 수 있다.

둘째 지나치게 부동산에 편중된 자산구성을 바꿔야 한다.

고령화와 함께 소득수준이 올라갈수록 부동산 가격은 하락 안정세를 이어갈 수밖에 없다. G7 중 인구와 국토면적에서 한국과 엇비슷한 독일과 프랑스는 가계자산 중 부동산비중이 1인당 소득 1만 달러 대에서 고점을 치고 내려오고 있다. 한국의 부동산 비중 역시 소득 3만 달러로 향하면서 지난해 68%를 나타내 조만간 60%대가 깨질 것으로 보인다.

셋째 투자수익에 대한 눈높이를 낮추고 끊임없이 고수익의 기회 찾아야 한다.

2~3%대의 금리에서 안전자산인 저축만으로 안정적인 은퇴 설계를 세울 수 없다. 따라서 부동산 비중을 줄여 발생하는 금융자산을 국내외 주식과 펀드 등에 투자해야 한다. 흔히 위험자산 투자비중을 ‘100-나이’라고 하지만 앞으로는 ‘100-나이+α’가 적절하다.

넷째 비과세 등 절세 혜택이 있는 금융상품을 최우선적으로 선택해야 한다.

저금리 시대에는 절세가 적잖은 수익으로 돌아오기 때문이다.

마지막은 보장성보험 하나는 가입하는 것이 바람직하다.

예·적금과 연금, 적립식 투자 등으로 죽을 때까지 현금흐름을 잘 만들어 놓았다고 하더라도 남은 ‘적’이 하나 있다. 암이나 심장질환과 같은 큰 병에 걸려서 예상치 못한 큰 지출이 발생하는 것이다. 이에 대비해 목돈을 마련해 둘 수도 있지만 그럴 형편이 안된다면 보장성보험 하나 정도는 들어두는 것도 고려할 만하다.