GS홈쇼핑, 실적은 좋고 주가는 싸다..`매수`-골드만삭스

[이데일리 최한나 기자] 골드만삭스는 2일 GS홈쇼핑(028150)이 좋은 실적을 이어갈 것이라며 목표주가를 8만2200원에서 10만원으로 상향 조정했다. 투자의견은 `매수`를 유지했다.

골드만삭스는 "매출 성장이 예상보다 좋았고, 저마진 전자제품 비중을 줄이고 고마진 가정용품 비중을 올리는 등 상품 구성이 이전보다 좋아졌으며, GS강남 케이블과 디앤숍(D&shop)에서의 평가손이 예상보다 작았다"며 "덕분에 2분기 실적은 컨센서스를 훨씬 웃돌았다"고 설명했다.

이 증권사는 "투자자들이 홈쇼핑업계에 새로운 경쟁자가 나타날 것이라는 우려를 떨치지 못하면서 최근 밸류에이션이 역사적 평균보다 낮은 상태"라고 분석했다.

이어 "올해와 내년 순익 전망치가 상향 조정될 여지가 충분하고 내년말까지 순 현금 유입이 확대될 것이라는 점에서 `매수` 의견을 유지한다"고 밝혔다.


▶ 관련기사 ◀
☞GS홈쇼핑, 2분기 영업익 305억..전년비 65.8%↑(상보)
☞GS홈쇼핑, 2Q 영업익 305억..전년비 65.8%↑